Cómo operar con futuros en FameEX

¿Qué son los contratos de futuros perpetuos?

Un contrato de futuros es un acuerdo legalmente vinculante entre dos partes para comprar o vender un activo a un precio y fecha predeterminados en el futuro. Estos activos pueden variar desde materias primas como el oro o el petróleo hasta instrumentos financieros como criptomonedas o acciones. Este tipo de contrato sirve como una herramienta versátil tanto para protegerse contra posibles pérdidas como para asegurar ganancias.

Los contratos de futuros perpetuos, un subtipo de derivados, permiten a los operadores especular sobre el precio futuro de un activo subyacente sin poseerlo realmente. A diferencia de los contratos de futuros habituales con fechas de vencimiento fijas, los contratos de futuros perpetuos no vencen. Los comerciantes pueden mantener sus posiciones durante el tiempo que deseen, lo que les permite capitalizar las tendencias del mercado a largo plazo y potencialmente obtener ganancias sustanciales. Además, los contratos de futuros perpetuos suelen presentar elementos únicos, como tasas de financiación, que ayudan a alinear su precio con el activo subyacente.

Un aspecto distintivo de los futuros perpetuos es la ausencia de períodos de liquidación. Los operadores pueden mantener una posición abierta mientras tengan un margen suficiente, sin estar sujetos a ningún plazo de vencimiento del contrato. Por ejemplo, si compra un contrato perpetuo BTC/USDT a $60,000, no hay obligación de cerrar la operación en una fecha específica. Tiene la flexibilidad de asegurar sus ganancias o reducir pérdidas a su discreción. Vale la pena señalar que el comercio de futuros perpetuos no está permitido en los EE. UU., aunque constituye una parte sustancial del comercio mundial de criptomonedas.

Si bien los contratos de futuros perpetuos ofrecen una herramienta valiosa para ganar exposición a los mercados de criptomonedas, es esencial reconocer los riesgos asociados y actuar con cautela al realizar dichas actividades comerciales.

¿Cómo activar los futuros de FameEX?

Activar el comercio en futuros FameEX (Web)

1. Vaya al sitio web de FameEX , haga clic en [ Futuros ] y seleccione [ USDT Perpetual ].

2. Si aún no ha activado el comercio de futuros, haga clic en [Activar] en el lado derecho de la página de comercio de futuros

. 3. Lea atentamente el Acuerdo comercial de futuros de FameEX , marque para aceptar y haga clic en [Confirmar].

Después de eso, habrá activado con éxito el comercio en FameEX Futures.

Active el comercio en futuros FameEX (aplicación)

Explicación de la terminología en la página de negociación de futuros en FameEX

Para los principiantes, el comercio de futuros puede ser más complejo que el comercio al contado, ya que implica una mayor cantidad de términos profesionales. Para ayudar a los nuevos usuarios a comprender y dominar el comercio de futuros de manera efectiva, este artículo tiene como objetivo explicar el significado de estos términos tal como aparecen en la página de comercio de futuros de FameEX.

Introduciremos estos términos en orden de aparición, comenzando de izquierda a derecha.


1. Menú de navegación superior: en esta sección de navegación, puede tener acceso rápido a varias funciones, que incluyen: índice, precio de marca, financiación/cuenta regresiva, máximo de 24 horas, mínimo de 24 horas, volumen de 24 horas.

2. Mercado de futuros: aquí puede buscar directamente el contrato que desea negociar en la lista. Además, puede personalizar el diseño de su página de operaciones. Al cambiar a la versión anterior del diseño, puede ver el saldo de sus activos en la esquina superior izquierda.

3. Sector del gráfico : el gráfico original es más adecuado para principiantes, mientras que el gráfico TradingView es adecuado para operadores profesionales. El gráfico TradingView permite la personalización del indicador y admite pantalla completa para una indicación más clara de los movimientos de precios.

4. Libro de Órdenes: Una ventana para observar las tendencias del mercado durante el proceso de negociación. En el área del libro de pedidos, puede observar cada operación, la proporción de compradores y vendedores, y más.

5. Sector de orden : aquí puede configurar varios parámetros de orden, incluido el precio, el monto, la unidad de negociación, el apalancamiento, etc., después de seleccionar el contrato que desea negociar. Una vez que se sienta cómodo con la configuración de los parámetros de su orden, haga clic en el botón " Abrir largo/corto " para enviar su orden al mercado.

6. Sector de posición: después de realizar las órdenes, puede consultar el estado detallado de la transacción en las distintas pestañas de Órdenes abiertas, Historial de órdenes, Historial de posiciones, Activos, etc.

7. Sector de acciones: Aquí puede tener una descripción general de su detalles del activo.

Cómo negociar futuros perpetuos de USDT en FameEX

Negocie futuros perpetuos de USDT en FameEX (web)

[ USDT Perpetual ].

• El margen cruzado: todas las posiciones cruzadas bajo el mismo activo de margen comparten el mismo saldo de margen cruzado de activo. En caso de liquidación, es posible que se pierda el saldo de margen total de sus activos junto con cualquier posición abierta restante bajo el activo.
• El margen aislado: administre su riesgo en posiciones individuales restringiendo la cantidad de margen asignado a cada una. Si el ratio de margen de una posición alcanza el 100%, la posición será liquidada. Se puede agregar o eliminar margen a las posiciones usando este modo.

[Confirmar].

Orden límite:

• Establezca su precio de compra o venta preferido.
• La orden sólo se ejecutará cuando el precio de mercado alcance el nivel especificado.
• Si el precio de mercado no alcanza el precio establecido, la orden limitada permanece en el libro de órdenes a la espera de su ejecución.

• Esta opción implica una transacción sin especificar un precio de compra o venta.
• El sistema ejecuta la transacción basándose en el último precio de mercado cuando se realiza la orden.
• Los usuarios solo necesitan ingresar el monto del pedido deseado.

Orden de activación:

• Establezca un precio de activación, un precio de pedido y una cantidad de pedido.
• La orden solo se realizará como orden limitada con el precio y la cantidad predeterminados cuando el último precio de mercado alcance el precio de activación.
• Este tipo de orden proporciona a los usuarios más control sobre sus operaciones y ayuda a automatizar el proceso en función de las condiciones del mercado.

Opere con futuros perpetuos de USDT en FameEX (aplicación)

• El margen cruzado: todas las posiciones cruzadas bajo el mismo activo de margen comparten el mismo saldo de margen cruzado de activo. En caso de liquidación, es posible que se pierda el saldo de margen total de sus activos junto con cualquier posición abierta restante bajo el activo.
• El margen aislado: administre su riesgo en posiciones individuales restringiendo la cantidad de margen asignado a cada una. Si el ratio de margen de una posición alcanza el 100%, la posición será liquidada. Se puede agregar o eliminar margen a las posiciones usando este modo.

4. Elija su tipo de pedido tocando lo siguiente.


5. En el lado izquierdo de la pantalla, haz tu pedido. Para una orden limitada, ingrese el precio y el monto; para una orden de mercado, ingrese solo el monto. Toque [Abrir largo] para iniciar una posición larga, o [Abrir corto] para una posición corta.

6. Una vez realizado el pedido, si no se completa inmediatamente, aparecerá en [Pedidos abiertos].

Introducción al tipo de orden de futuros

FameEX admite los siguientes tipos de órdenes:

1. Orden limitada

Una orden limitada permite al usuario establecer el monto de la orden y especificar el precio de compra máximo o el precio de venta mínimo que está dispuesto a aceptar. Este tipo de orden sólo se ejecutará cuando las órdenes opuestas en el mercado coincidan con el rango de precios especificado.

Nota:

1. El precio de compra de una orden limitada no puede exceder el 110% del último precio y el precio de venta no puede ser inferior al 90% del último precio.

2. El precio de ejecución real de una orden de compra limitada no superará el precio de la orden. De manera similar, el precio de ejecución real de una orden de venta limitada no será inferior al precio de la orden.
   

Por ejemplo, si está operando en la zona de futuros perpetuos ETHUSDT en modo de cobertura y el último precio de ETH es 1900 USDT, su objetivo es abrir una posición larga de 1 ETH cuando el precio de mercado caiga a 1800 USDT.

Para realizar una orden limitada:

seleccione [Límite] en la página de operaciones, ingrese el precio de la orden y el monto de la orden, y haga clic en [Abrir en largo].

2. Orden de mercado:

una orden de mercado se utiliza para comprar o vender posiciones instantáneamente al precio de mercado actual, lo que garantiza una ejecución rápida sin especificar un precio en particular.

Por ejemplo, si está operando en la zona de futuros perpetuos ETHUSDT en modo de cobertura y el último precio de ETH es 1900 USDT y desea abrir una posición larga de 1 ETH al precio de mercado actual de 1900 USDT tan pronto como Si es posible, colocaría una orden de mercado.

Seleccione [ Mercado ] en la página de operaciones, ingrese el monto de la orden de 1 y haga clic en [ Abrir largo ].

3. Orden de activación

Una orden de activación se ejecuta cuando el precio de mercado cumple con la condición de activación predefinida, iniciando una orden con el precio y el monto de la orden especificados.

Términos clave:

Precio de activación : Esto denota la condición predeterminada en la que se activará la orden. Los usuarios pueden elegir el precio de índice, último o marca como precio de activación.

Precio de la orden: tras la activación, el sistema realizará la orden al precio de orden designado. Los usuarios pueden optar por el precio límite o de mercado como precio de la orden.

Monto de la orden: después de activar la orden de activación, el sistema ejecutará la orden con la cantidad especificada. Los usuarios pueden cambiar entre las monedas base y cotizada por el monto del pedido.

Nota : Los activos permanecen descongelados hasta que se active la orden de activación. Si no hay activos suficientes al momento de la activación, la orden será cancelada.

Por ejemplo, si está operando en la zona de futuros perpetuos ETHUSDT en modo de cobertura, y el último precio de ETH es 1850 USDT, y su objetivo es abrir una posición larga de 1 ETH cuando el precio de mercado suba a alrededor de 1900 USDT, colocaría una orden de activación.

Seleccione [ Activador ] en la página de operaciones, ingrese una condición de activación y un precio de orden (precio de mercado o límite) en los cuadros de entrada Precio de activación y Precio respectivamente, y configure el monto de la orden en el cuadro de entrada Monto . Luego, haga clic en [ Abrir largo ].

4. Orden solo por publicación

Las órdenes de solo publicación están diseñadas para agregarse al libro de órdenes sin ejecución inmediata en el mercado. Cuando un pedido de Solo publicación coincide con un pedido existente, se cancelará, lo que garantiza que el usuario siempre actúe como Creador.

Por ejemplo, si está operando en la zona de futuros perpetuos ETHUSDT en modo de cobertura, el libro de órdenes actual aparecerá de la siguiente manera:

Para beneficiarse de la tasa de comisión del creador, los usuarios pueden elegir "Solo publicar" al iniciar una orden. Por ejemplo, si está comprando 0,1 ETH a un precio de 1873,80 USDT y selecciona "Solo publicar", la orden no se ejecutará instantáneamente, pero se agregará correctamente al libro de órdenes. Sin embargo, si establece el precio de compra en 1874,20 USDT e inmediatamente coincide con el mejor precio de venta, la orden se cancelará.

5.Orden

TP/SL Una orden TP/SL (Take Profit/Stop Loss) es una orden de cierre que permite a los operadores establecer condiciones de activación predefinidas para los precios de toma de ganancias y stop loss, junto con los precios de las órdenes. Estas órdenes se clasifican además en TP/SL unidireccional y TP/SL de cobertura.

(1) TP/SL unidireccional

TP/SL unidireccional es una estrategia comercial en la que los operadores establecen un precio de obtención de ganancias o límite de pérdidas en una única dirección. Con TP/SL unidireccional, una vez que el precio de mercado alcanza el precio de activación predeterminado, el sistema ejecutará automáticamente la orden al precio de orden preestablecido (ya sea con obtención de ganancias o con límite de pérdidas) y la cantidad especificada. Esta estrategia permite a los operadores implementar un enfoque unidireccional para obtener ganancias o limitar pérdidas.

Por ejemplo, si está operando en la zona de futuros perpetuos ETHUSDT en modo de cobertura y el último precio de ETH es 1900 USDT, y su objetivo es abrir una posición larga de 1 ETH cuando el precio de mercado caiga a alrededor de 1800 USDT, y Si tiene intención de colocar una orden SL (Stop Loss) para cerrar la posición cuando el precio de mercado caiga cerca de 1750 USDT, deberá colocar una orden limitada para abrir una posición y establecer una orden SL unidireccional.

Seleccione [ Límite ] en la página de operaciones e ingrese el precio y el monto de la orden en los cuadros de entrada [ Precio ] y [ Monto ] respectivamente. Además, seleccione [ TP/SL ], ingrese el precio SL en el cuadro de entrada SL y haga clic en [ Abrir largo ].

También puede hacer clic en [ Avanzado ] para configurar parámetros más detallados para una orden TP o SL.

En el cuadro emergente, seleccione [ TP/SL unidireccional ] e ingrese los valores de TP o SL deseados, luego haga clic en [Confirmar].

(2) Cobertura TP/SL

Hedge TP/SL es una estrategia comercial diseñada para posiciones largas y cortas, donde los operadores establecen simultáneamente órdenes de obtención de ganancias y de limitación de pérdidas. Cuando se alcanza el precio de activación en una dirección, la orden en la dirección opuesta se cancela inmediatamente. Con Hedge TP/SL, cuando el precio de mercado alcanza el precio de activación predeterminado en cualquier dirección, el sistema ejecuta automáticamente la orden al precio de orden preestablecido y la cantidad especificada en esa dirección, mientras cancela simultáneamente la orden en la dirección opuesta. Esta estrategia facilita la cobertura contra movimientos alcistas y bajistas, permitiendo la toma de ganancias o medidas de limitación de pérdidas en consecuencia.

Por ejemplo, si está operando en la zona de futuros perpetuos ETHUSDT en modo de cobertura y el último precio de ETH es 1900 USDT, su objetivo es abrir una posición larga de 1 ETH cuando el precio de mercado caiga a alrededor de 1800 USDT. Además, tiene la intención de cerrar la posición colocando una orden SL (Stop Loss) alrededor de 1750 USDT o una orden TP (Take Profit) cuando el precio de mercado suba a 1850 USDT, puede colocar una orden limitada para abrir una posición y colocar una orden de cobertura TP/SL.

Seleccione [ Límite ] en la página de operaciones e ingrese el precio y el monto de la orden en los cuadros de entrada [ Precio ] y [ Monto ] respectivamente. Además, seleccione [ TP/SL ], ingrese el precio SL en el cuadro de entrada SL y haga clic en [ Abrir largo ].

También puede hacer clic en [ Avanzado ] para configurar parámetros más detallados para una orden TP o SL.

En el cuadro emergente, seleccione [ Hedge TP/SL ] e ingrese los valores de TP o SL deseados, luego haga clic en [Confirmar].

Es fundamental comprender que, si bien las órdenes TP/SL unidireccionales y de cobertura proporcionan estrategias comerciales para obtener ganancias y detener pérdidas, no garantizan la ejecución comercial. Por lo tanto, se debe tener precaución al emplear estas estrategias. 6. Sólo reducir "Sólo reducir" es una opción comercial que permite exclusivamente a los usuarios disminuir sus posiciones existentes sin la posibilidad de aumentarlas. Esta opción únicamente está disponible en el modo unidireccional. Uso de la función de solo reducción en el modo unidireccional: 1. "Solo reducción" no está disponible si no hay posiciones ocupadas. 2. Si mantiene posiciones existentes, puede usar la función " Solo reducción " al realizar un pedido. en la dirección opuesta.











Si el tamaño del pedido excede su posición actual, el sistema cerrará la posición de acuerdo con su tamaño real. Cualquier pedido restante se cancelará automáticamente, lo que dará como resultado el estado "Parcialmente completado" del pedido. Por ejemplo, si mantiene una posición corta de 0,2 BTC y realiza una orden de compra "Solo reducción" de 0,3 BTC, el sistema cerrará la posición corta de 0,2 BTC y cancelará las órdenes de compra excedentes.

Si el tamaño del pedido es menor que su posición actual, el sistema cerrará la posición proporcionalmente al monto del pedido. Esto le permite conservar la parte restante de su puesto. Por ejemplo, si mantiene una posición corta de 0,2 BTC y realiza una orden de compra de 'solo reducción' por 0,15 BTC, el sistema cerrará 0,15 BTC de la posición corta, dejándolo con una posición corta restante de 0,05 BTC

. Al mantener posiciones y utilizar la opción "Solo Reducir" para colocar órdenes en la dirección opuesta, pueden ocurrir varios resultados dependiendo de las fluctuaciones del mercado:

• Exceder el tamaño de la posición: si el monto del pedido excede el tamaño de su posición actual, el sistema cierra la posición según su tamaño real. Luego, todos los pedidos restantes se cancelan, lo que da como resultado un estado "Parcialmente completado" para el pedido. Por ejemplo, digamos que vendes 0,2 BTC en futuros perpetuos de USDT a las 10:00, estableciendo una posición corta de 0,2 BTC. Más tarde, a las 10:20, intenta comprar 0,5 BTC usando "Reduce-Only" a un precio límite, pero la orden no se ejecuta inmediatamente. A las 10:30, realiza una orden de venta por 0,1 BTC al precio de mercado, lo que le deja con una posición corta de 0,3 BTC. Si a las 10:50 el precio de mercado alcanza el precio límite de la orden de compra de 0,5 BTC, el sistema cierra automáticamente la posición corta de 0,3 BTC y cancela las órdenes de compra excedentes, absteniéndose de abrir una posición en la dirección opuesta.

• Menor que el tamaño de la posición: por el contrario, si el monto de la orden inversa es menor que el tamaño de su posición, el sistema cierra la posición proporcionalmente al monto de la orden, lo que le permite retener las posiciones restantes. Por ejemplo, si vende 0,2 BTC y establece una posición corta de 0,2 BTC, intente comprar 0,5 BTC usando "Solo Reducir" y luego venda 0,4 BTC al precio de mercado, lo que dará como resultado una posición corta de 0,6 BTC. Si a las 10:50 el precio de mercado alcanza el precio límite de la orden de compra de 0,5 BTC, el sistema cierra automáticamente 0,5 BTC de la posición corta, dejándote con una posición corta de 0,1 BTC.

El comercio de futuros perpetuos de FameEX ofrece tres tipos de TIF: válido hasta cancelar (GTC), inmediato o cancelar (IOC) y completar o eliminar (FOK).

(1) GTC: Una orden GTC permanece activa en el mercado indefinidamente hasta que se cancele o ejecute manualmente. A diferencia de otros tipos de órdenes con duraciones específicas, una orden GTC puede persistir durante días, semanas o meses.

(2) COI: una orden del COI tiene como objetivo la ejecución inmediata, y cualquier parte no ejecutada se cancela instantáneamente. Si un pedido IOC no se completa por completo al momento de su colocación, la cantidad restante se cancela inmediatamente.

(3) FOK: Una orden FOK requiere una ejecución inmediata y completa. Si una orden FOK no se puede ejecutar en su totalidad, la orden completa se cancela instantáneamente.

Por ejemplo, al operar en la zona de futuros perpetuos ETHUSDT en modo de cobertura, los datos del libro de órdenes actual se presentarán de la siguiente manera:

(1) Si opta por la opción GTC (Good Till Cancel) al realizar una orden y considerando las últimas El precio es 1873,89 USDT, abriendo una posición larga a un precio de 1800 USDT, la orden persistirá en el mercado hasta que sea ejecutada, cancelada manualmente o cancelada por el sistema.

(2) Al elegir la opción IOC (Inmediata o Cancelar) para una orden de compra a un precio de 1874,10 USDT con una cantidad de 2 ETH, si solo hay 1,55 ETH disponibles para la venta que cumplan con las condiciones comerciales, la orden se ejecutará por 1,55 ETH , mientras que los 0,45 ETH restantes se cancelarán inmediatamente.

(3) Al optar por la opción FOK (Fill Or Kill) para una orden de compra a un precio de 1874,10 USDT con una cantidad de 2 ETH, si solo hay 1,55 ETH disponibles para la venta que cumplan con las condiciones comerciales, la orden se cancelará ya que no se puede llenar por completo. Sin embargo, si se establece un precio de compra de 1874,10 USDT con una cantidad de 1,5 ETH, la orden se ejecutará por completo.

Modos de negociación futuros de FameEX

Modo de posición

El modo de posición dicta cómo se mantiene una posición después de la ejecución de la orden, definiendo las condiciones para abrir o cerrar posiciones al realizar órdenes. Normalmente se observan dos modos: modo unidireccional y modo de cobertura.

En el modo unidireccional, sólo puedes mantener posiciones largas o cortas del mismo símbolo, compensando las ganancias y pérdidas entre sí. Aquí, puede optar por un tipo de orden "Solo reducción", que permite únicamente la reducción de posiciones existentes y evita el inicio de posiciones en la dirección opuesta.

Por ejemplo, al operar con futuros perpetuos de USDT en modo unidireccional: al realizar una orden de venta de 0,2 BTC y su ejecución completa, se mantiene una posición corta de 0,2 BTC. Posteriormente comprando 0,3 BTC:

• Sin seleccionar "Solo Reducir" para la orden de compra, el sistema cerrará la posición corta de 0,2 BTC y abrirá una posición larga de 0,1 BTC en la dirección opuesta. Por lo tanto, mantendrá una única posición larga de 0,1 BTC.

• Por el contrario, seleccionar "Solo Reducir" para la orden de compra cerrará únicamente la posición corta de 0,2 BTC sin iniciar una posición en la dirección opuesta.

El modo de cobertura permite mantener simultáneamente posiciones largas y cortas del mismo símbolo, donde las ganancias y pérdidas no se compensan entre sí. Aquí puede cubrir riesgos de posición en diferentes direcciones dentro del mismo símbolo.

Por ejemplo, al operar con futuros perpetuos del USDC utilizando el modo de cobertura: al vender 0,2 BTC y su cumplimiento completo, se mantiene una posición corta de 0,2 BTC. Posteriormente, realizar una orden abierta para comprar 0,3 BTC da como resultado mantener una posición corta de 0,2 BTC y una posición larga de 0,3 BTC.

Notas:

• Esta configuración se aplica universalmente a todos los símbolos y permanece inalterable si existen órdenes o posiciones abiertas.
• "Solo Reducir" está disponible exclusivamente en modo unidireccional. Si no se mantienen posiciones en modo unidireccional, esta opción no se puede utilizar.

Modos de margen

(1) Modo de margen aislado

• En el modo de margen aislado, la posible pérdida de una posición se limita al margen inicial y a cualquier margen de posición adicional utilizado específicamente para esa posición aislada. En caso de liquidación, el usuario sólo incurrirá en pérdidas equivalentes al margen asociado a la posición aislada. El saldo disponible de la cuenta permanece intacto y no se utiliza como margen adicional. Aislar el margen utilizado en una posición permite a los usuarios restringir las pérdidas al monto del margen inicial, lo que puede ser beneficioso en los casos en que una estrategia comercial especulativa a corto plazo no da resultado.

• Los usuarios pueden inyectar manualmente margen adicional en posiciones aisladas para optimizar el precio de liquidación.

(2) Modo de margen cruzado

• El modo de margen cruzado implica utilizar todo el saldo disponible de la cuenta como margen para asegurar todas las posiciones cruzadas y evitar la liquidación. En este modo de margen, si el valor liquidativo no alcanza el requisito del margen de mantenimiento, se activará la liquidación. Si una posición cruzada se liquida, el usuario perderá todos los activos de la cuenta excepto el margen asociado con otras posiciones aisladas.
  

Modificar el apalancamiento

• El modo de cobertura permite a los usuarios emplear diferentes multiplicadores de apalancamiento para posiciones en direcciones largas y cortas.
• Los multiplicadores de apalancamiento se pueden ajustar dentro del rango permitido del multiplicador de apalancamiento de futuros.
• El modo de cobertura también permite cambiar los modos de margen, como la transición del modo aislado al modo de margen cruzado.

Nota : Si un usuario tiene una posición en modo de margen cruzado, no se puede cambiar al modo de margen aislado.

Preguntas frecuentes (FAQ)

¿Cómo funcionan los contratos de futuros perpetuos?

Tomemos un ejemplo hipotético para entender cómo funcionan los futuros perpetuos. Supongamos que un comerciante tiene algo de BTC. Cuando compran el contrato, quieren que esta suma aumente en línea con el precio de BTC/USDT o que se mueva en la dirección opuesta cuando venden el contrato. Teniendo en cuenta que cada contrato vale 1 dólar, si compran un contrato al precio de 50,50 dólares, deben pagar 1 dólar en BTC. En cambio, si venden el contrato, obtienen 1 dólar en BTC al precio al que lo vendieron (aún se aplica si venden antes de adquirirlo).

Es importante tener en cuenta que el comerciante compra contratos, no BTC ni dólares. Entonces, ¿por qué debería negociar futuros perpetuos de criptomonedas? ¿Y cómo puede estar seguro de que el precio del contrato seguirá el precio BTC/USDT?

La respuesta es a través de un mecanismo de financiación. A los usuarios con posiciones largas se les paga la tasa de financiación (compensada por los usuarios con posiciones cortas) cuando el precio del contrato es inferior al precio de BTC, lo que les da un incentivo para comprar contratos, lo que hace que el precio del contrato aumente y se realinee con el precio de BTC. /USDT. De manera similar, los usuarios con posiciones cortas pueden comprar contratos para cerrar sus posiciones, lo que probablemente hará que el precio del contrato aumente para igualar el precio de BTC.

En contraste con esta situación, ocurre lo contrario cuando el precio del contrato es más alto que el precio de BTC, es decir, los usuarios con posiciones largas pagan a los usuarios con posiciones cortas, alentando a los vendedores a vender el contrato, lo que acerca su precio al precio. de BTC. La diferencia entre el precio del contrato y el precio de BTC determina cuánta tasa de financiación se recibirá o se pagará.

¿Cuáles son las diferencias entre los contratos de futuros perpetuos y el comercio de márgenes?

• Plazo : los contratos de futuros perpetuos no tienen fecha de vencimiento, mientras que las operaciones de margen generalmente se realizan durante un período de tiempo más corto, y los operadores piden prestados fondos para abrir una posición durante un período de tiempo específico.
• Liquidación : los contratos de futuros perpetuos se liquidan en función del precio del índice de la criptomoneda subyacente, mientras que el comercio de margen se liquida en función del precio de la criptomoneda en el momento en que se cierra la posición.
• Apalancamiento : tanto los contratos de futuros perpetuos como el comercio de margen permiten a los operadores utilizar el apalancamiento para aumentar su exposición a los mercados. Sin embargo, los contratos de futuros perpetuos suelen ofrecer niveles más altos de apalancamiento que el comercio de margen, lo que puede aumentar tanto las ganancias como las pérdidas potenciales.
• Tarifas : los contratos de futuros perpetuos suelen tener una tarifa de financiación que pagan los operadores que mantienen sus posiciones abiertas durante un período prolongado. Por otro lado, la negociación de márgenes normalmente implica el pago de intereses sobre los fondos prestados.
• Garantía : los contratos de futuros perpetuos requieren que los operadores depositen una cierta cantidad de criptomonedas como garantía para abrir una posición, mientras que el comercio de margen requiere que los operadores depositen fondos como garantía.

Cálculos de tarifas de negociación de futuros perpetuos USDⓈ-M

• Las tasas de las tarifas de negociación de futuros varían de VIP.0 a VIP.9, y los volúmenes de negociación más altos corresponden a tasas más bajas y niveles más altos.
• El nivel de la tarifa depende del volumen de operaciones acumulado del usuario durante los últimos 30 días en USDT. Por ejemplo, si el volumen de operaciones de un usuario es inferior a 10.000.000 USDT, su nivel de tarifa es VIP.0, con una tarifa Maker del 0,02 % y una tarifa Taker del 0,04 %. Si el volumen de operaciones está entre 10.000.000 USDT y 50.000.000 USDT, el nivel de tarifa del usuario pasa a ser VIP.1, y así sucesivamente.
• Los niveles de tarifas se actualizan automáticamente diariamente a las 00:00 (UTC+8) según el volumen de operaciones acumulado durante los últimos 30 días. Después de la actualización, la plataforma cobra tarifas comerciales de acuerdo con la tasa preferencial del nuevo nivel.

Cálculo de la tarifa:

Tarifa de negociación de futuros = Cantidad * Precio * Tasa de tarifa

Por ejemplo, en el modo de posición de cobertura, un usuario normal (nivel de tasa de tarifa: VIP.0) abre una posición larga BTCUSDT con 0,5 BTC a un precio de mercado de 28 000 USDT. como tomador. Luego, el usuario cierra esta posición Larga a un precio límite de 29.000 USDT, con una cantidad de 0,5 BTC.

[Tarifa de usuario habitual: Fabricante: 0,02%; Taker: 0,04%]

Tarifa de apertura: 0,5 * 28000 * 0,04% = 5,6 USDT

Tarifa de cierre: 0,5 * 28000 * 0,02% = 2,8 USDT

Notas:

Creador: Un creador es un usuario cuya orden no coincide inmediatamente con las órdenes existentes en el mercado. pero se agrega al libro de pedidos, esperando que otros usuarios coincidan con él.
Tomador: un tomador es un usuario cuya orden coincide inmediatamente con las órdenes existentes en el libro de órdenes.

La tarifa comercial depende del valor real de la posición de transacción del usuario y del nivel de la tarifa. Los niveles de tasas de tarifa más altos corresponden a tarifas comerciales más bajas.

Razones comunes para las órdenes fallidas en el comercio de futuros

Razones del fracaso del pedido:

1. Margen insuficiente : otras órdenes abiertas actualmente utilizan el mismo margen.

2. Fallo de activación de orden : margen o tamaño de posición insuficiente para cerrar cuando se activa una orden de activación o TP/SL.

3. Límite del tamaño de la posición : el tamaño de la posición excede el límite admitido por el apalancamiento actual.

4. Límite de importe: el importe del pedido cae por debajo del umbral mínimo o supera el límite máximo.

5. Límite de precio: el precio de la orden es demasiado bajo (por debajo del precio mínimo de la orden) o demasiado alto (supera el precio máximo de la orden).

6. Límite de cantidad para pedidos sin completar : el número máximo de pedidos sin completar para todos los símbolos está limitado a 50. Superar este límite impide realizar más pedidos.

7. Orden de solo publicación completada inmediatamente : una orden de solo publicación se cancela si se completa de inmediato.

8. La orden FOK no se puede ejecutar de inmediato y en su totalidad: si una orden FOK no se puede ejecutar de inmediato en su totalidad, se cancela.

9. La orden del COI no se puede ejecutar inmediatamente: si una orden del COI no se ejecuta inmediatamente en su totalidad, la parte no cumplida se cancela inmediatamente.

10. En modo unidireccional sin posiciones, no se puede seleccionar la opción "Solo Reducir" para realizar un pedido.

Razones por las que un pedido no completado no se cumplió:

1. Desviación significativa del precio de mercado: el precio de la orden no coincide con ninguna orden en el fondo de profundidad del mercado. Además, cuando el tamaño de la posición es demasiado grande, las fluctuaciones del precio de mercado durante la ejecución parcial dan como resultado una desviación del precio, lo que impide la ejecución de las posiciones restantes.

2. Precio no coincidente: al realizar una orden de activación o TP/SL, si el precio de mercado alcanza el precio de activación, el sistema coloca la orden al precio especificado. Las órdenes se casan según la prioridad de precio y luego la prioridad de tiempo. Si no hay órdenes de contraparte coincidentes, la orden no se puede ejecutar.